1. Головна
    2. Інвестиції
    3. Як використовувати ковзний стоп–лосс: 12 кроків

Як використовувати ковзний стоп–лосс: 12 кроків

Ковзний стоп-лосс — трейлінг стоп) - це різновид біржової заявки, або ордера. Виконання цього ордера призведе до продажу ваших інвестицій, якщо ціна опуститься нижче певного рівня. Ковзаючий стоп-лосс ордер може спростити рішення з продажу-зробити його більш раціональним і менш емоційним. Він призначений для інвесторів, які бажають мінімізувати ризики, дозволяє звести втрати до мінімуму і отримати максимально можливу вигоду.[1] при ковзному стоп-лосс ордері все відбувається автоматично, так що ні вам, Ні керуючому вашим рахунком не потрібно постійно стежити за курсом активу.

Частина1 З 2:
Ковзний стоп-лосс

  1. Дізнайтеся, як працює ковзаючий стоп-лосс ордер.ковзний стоп-лосс - це різновид ордера на продаж, який автоматично коригується слідом за коливанням курсу на біржі. По суті, ковзний стоп - лосс ордер змінюється при зростанні курсу активу. Наприклад: [2]
    • Ви купили актив за 25 доларів.
    • Вартість активу зросла до 27 доларів.
    • Ви встановили ковзний стоп-лосс на продаж зі змінним значенням, рівним 1 долару.
    • Навіть якщо ціна збільшиться, трейлінг стоп (ціна, по досягненню якої актив буде проданий) залишиться на 1 долар нижче поточної ціни.
    • Ціна активу досягла 29 доларів і почала падати. Ковзний стоп-лосс буде дорівнює 28 доларам.
    • Коли ціна досягне 28 доларів, ваш ковзний стоп - лосс ордер перетвориться на біржову заявку і актив буде проданий. У цей момент ваша прибуток буде зафіксована (за умови, що знайшовся покупець).
  2. Дізнайтеся, що таке традиційний стоп-лосс.традиційний стоп-лосс-це ордер, призначений для автоматичного обмеження втрат. На відміну від ковзного стоп-лосс ордера, він не слід і не коригується щодо змін ціни за актив.
    • Традиційний стоп-лосс ордер встановлюється на певну ціну і не змінюється. Наприклад:
    • Ви купили актив за 30 доларів.
    • Ви встановили традиційний стоп-лосс на рівні 28 доларів. У цьому випадку актив буде проданий за 28 доларів.
    • Якщо ціна збільшиться до 35 доларів, а потім раптово впаде, ви все одно продасте її за 28 доларів. Таким чином, ви не вбережете потенційну нереалізовану прибуток, яку заробили завдяки недавньому стрибку ціни.
  3. Дізнайтеся, як ковзаючий стоп-лосс ордер допомагає максимізувати прибуток.використовуйте ковзний стоп-лосс ордер замість того, щоб продавати актив за зумовленою ціною. Коли ціна ваших інвестицій збільшиться, ордер автоматично зміниться.
    • Припустимо, що при традиційному стоп-лосс ордері ви вирішили продати актив вартістю в 15 доларів. Ви встановили відкладений ордер на продаж (наприклад, за ціною 10 доларів), яка не зміниться, а стоп-лосс — на рівні 13,5 доларів. Якщо вартість активу збільшиться до 20 доларів, рівень продажу активу за 10 доларів все ще буде активний. Якщо ж вартість активу впаде, ви продасте його за 10 доларів. Якщо відбудеться корекція до рівня 13,5, стоп-лосс ордер буде виконаний.
    • Припустимо, що при ковзному стоп-лосс ордері ви вирішили купити актив вартістю в 15 доларів. Замість традиційного стоп-лосс ордера (наприклад, в 13,5 доларів) ковзний стоп-лосс ордер можна встановити на рівні в 10% від поточної ціни. Якщо вартість активу збільшиться до 20 доларів, стоп-лосс буде виконаний, якщо ціна опуститься на 10 %. Це означає, що ваш стоп-лосс ордер буде виконаний на рівні в 18 доларів (на 10% менше від 20 доларів). Якби ви використовували традиційний стоп-лосс ордер, він був би виконаний на рівні 13,5 доларів, а ви б втратили зароблений прибуток від зростання активу.
  4. Використовуйте просту попереджувальну стратегію.при ковзному стоп-лосс ордері вам або керуючому вашим рахунком не доведеться вручну змінювати значення для виконання заявки. Ковзний ордер буде змінюватися автоматично, виходячи з вартості активу.[3] ковзний стоп-лосс ордер досить просто встановити.

Частина2 З 2:
Установка ковзного стоп-лосс оредра

  1. Дізнайтеся, чи доступний вам ковзний стоп-лосс ордер.не кожен брокер дозволяє використовувати цю стратегію. Крім того, ковзний стоп-лосс ордер доступний не в кожному типі рахунку. Дізнайтеся, чи є у брокера можливість використовувати трейлінг стоп.
    • Настійно рекомендуємо мати в наявності Даний вид ордера.
  2. Проаналізуйте Історичні дані конкретного активу.дуже важливо розбиратися в історичній волатильності і русі ціни активу. Так можна визначити діапазон руху ціни за певний період часу. Використовуйте цю інформацію, щоб визначити обґрунтоване ковзне значення. Потрібно знайти баланс між тим, щоб давати прибутки рости і не укладати угоди завчасно.[4]
  3. Вирішіть, коли ви хочете встановити ордер.ковзний стоп-лосс ордер можна встановити в будь-який час. Це можна зробити відразу після початкової покупки або спочатку проаналізувати рух активу і встановити ковзний стоп-лосс ордер пізніше.
  4. Виберіть фіксоване або відносне значення.як вже говорилося раніше, ковзний стоп-лосс ордер можна створити двома способами: встановити фіксовану ціну або використовувати відносне значення у відсотках.[5]
    • Наприклад, можна визначити фіксовану суму в доларах (наприклад, 10 доларів) або вартість активу у відсотках (наприклад, у розмірі 5%). Як би там не було, змінна ціна встановлюється щодо вартості активу. Зі зміною ціни за актив це значення теж змінюється.
    • Вибравши фіксоване значення в доларах, ви обмежуєте втрати відповідно до суворого доларового значення, до якого ціна активу може опуститися після пікового зростання, перш ніж ордер на продаж буде автоматично виконаний. Цінове значення не може мати більше двох знаків після коми (без тисячних).[6]
    • Вибравши значення у відсотках, можна визначити відповідний діапазон для зростання і зниження ціни при загально-висхідному тренді. Значення має бути між 1 і 30% від поточної ціни.[7]
    • Знайте про ризики. Який би стоп-лосс ви не виставили, ціна може змінитися в будь-який момент. Завжди є ризик, що тренд зміниться. Тобто спочатку ціна може впасти і ваш відкладений ордер на продаж буде активований, а після цього тренд зміниться, в результаті чого буде досягнутий стоп-лосс і ви понесете збитки.
  5. Визначте розумне ковзне значення. визначте, яке значення буде у Вашого ковзного стоп-лосс ордера.[8] проконсультуйтеся з брокером і визначте відповідне доларове або процентне значення для свого стоп-лосс ордера.
    • Встановивши значення в занадто вузькому діапазоні, ви ризикуєте передчасно провести продаж.
    • Якщо ж ви встановите значення в занадто широкому діапазоні, то позбудетеся потенційного прибутку, якщо вартість активу почне падати.
  6. Вкажіть, чи потрібен вам денний або GTC (Good Till Cancel-діє до скасування) відкладений ордер.ковзний стоп-лосс ордер може бути денним або відкладеним. Різниця полягає в тривалості дії ковзного стоп-лосс ордера.
    • Денний ордер - це ордер на купівлю або продаж цінного паперу / активу, який виконується або автоматично анулюється в межах одного торгового дня. Якщо ви розмістите денний ордер, коли ринок закритий, він триватиме до закриття наступного дня торгів.[9]
    • GTC-відкладений ордер, як правило, триває протягом 120 днів. Іншими словами, він буде скасований після 120 днів. Існують відкладені ордери з необмеженим часом дії.
  7. Виберіть між ринковим і лімітним ордером.ринковий ордер-це ордер на купівлю або продаж інвестицій за найкращою поточною ринковою ціною.[10] лімітний ордер дозволяє встановлювати покупку або продаж активу за певною ціною, відмінною від поточної.
    • Коли буде досягнута ціна продажу або покупки, яку Ви вказали в ковзному стоп-лосс ордері, виставте ринковий або лімітний ордер, продавши актив.
  8. Ринковий ордер-це ордер за замовчуванням.він буде виконаний, не дивлячись на ціну.

Поради

  • Ковзний стоп-лосс можна розміщувати як при покупці, так і при продажу активу.

Попередження

  • Традиційний стоп-лосс ордер більше призначений для дуже волатильних активів.[11]

Джерела

  1. ↑ https://www.interactivebrokers.com/en/?f=%2Fen%2Ftrading%2Forders%2FtrailingStops.php
  2. ↑ https://www.fidelity.com/trading/faqs-order-types
  3. ↑ Https://www.fidelity.com/trading/faqs-order-types
  4. ↑ Http://www.investopedia.com/terms/t/trailingstop.asp
  5. ↑ https://research.scottrade.com/knowledgecenter/Public/help/Article?docid=893cd2f7e6074a12acec76812973ce7a
  6. ↑ Https://scs.fidelity.com/webxpress/help/topics/help_definition_t.shtml
  7. ↑ Https://scs.fidelity.com/webxpress/help/topics/help_definition_t.shtml
  8. ↑ Http://www.investopedia.com/terms/t/trailingstop.asp
  9. ↑ https://scs.fidelity.com/webxpress/help/topics/learn_order_types_conditions.shtml#whataretheguidelinesfortrailing
  1. ↑ Http://www.investopedia.com/terms/m/marketorder.asp#ixzz3WB7rIIpn
  2. ↑ http://www.investopedia.com/articles/trading/08/trailing-stop-loss.asp

Ще почитати: